發布時間：所屬分類：經濟論文瀏覽：1次
摘 要： 論文摘要：商業銀行在其業務轉型的過程中，不斷尋找新的利潤增長點，而巨大的供應鏈融資市場成為了最好的突破口。借助電子商務的快速發展，多家銀行開展了供應鏈融資、貿易融資、物流融資等創新業務，滿足供應鏈上下游中小企業的融資需求，并為其提供供應鏈
論文摘要：商業銀行在其業務轉型的過程中，不斷尋找新的利潤增長點，而巨大的供應鏈融資市場成為了最好的突破口。借助電子商務的快速發展，多家銀行開展了供應鏈融資、貿易融資、物流融資等創新業務，滿足供應鏈上下游中小企業的融資需求，并為其提供供應鏈金融服務。
滲透與反滲透
在中信銀行公司理財部總經理王鵬虎看來，銀行未來電商金融會形成3種模式：第一是金融互聯網銷售的電子銀行模式;第二是銀行自辦電商模式，“反向滲透”做互聯網和電商的業務;第三是合作模式，做社區的電商銀行服務。當然，對于銀行是否應該做電商這件事情目前仍然存在較大爭議，一方認為銀行通過做電商平臺可以更好地獲得客戶真實的交易數據，更好地為客戶做線上支付和融資業務;另一方則認為目前的銀行法不允許銀行做電商，而且“高大上”的銀行并沒有互聯網基金，無法做好電商業務。兩種觀點各有利弊，王鵬虎認為銀行可以自行判斷。
在B2B領域，銀行本身是電子商務的重要實踐者。總體來講，電商業務涉及流通中的四大組成部分：商流、物流、資金流和信息流。在這“四流”當中，銀行怎樣把資金流變成信息流是重要的環節。沒有銀行提供在線支付和在線融資，“四流合一”就缺了一環，不能形成一個完整循環，所以互聯網有和銀行合作的邏輯基礎。而且，作為電商基礎環境的支撐者，銀行提供的信用中介、支付中介、資金中介和信息中介等電商業務，也說明了銀行和電商一起推動創新的必要性。
王鵬虎把合作也分為3種模式，由難到易分別為監管模式、存款模式和第三方支付模式。監管模式指銀行相當于第三方支付公司，電商平臺上所有企業和個人的所有資金和賬戶都在銀行體系內部，銀行提供資金服務，電商平臺只管交易，碰不到任何資金，在這種情況下銀行把控了所有的電商資金，銀行對電商平臺的控制力是最強的，獲得的收益最好，而且這種模式目前也是最合規的;存款模式指交易平臺除了管交易，也為客戶開一個虛擬的資金臺賬，在交易平臺或者三方支付作為資金劃轉，雙方進行對賬，不匹配再改正;此外，第三方支付模式指每到一筆清算，交易平臺都要調用銀行的支付接口完成資金清算，但這時候銀行的掌控力是最弱的，因為交易平臺中用每個支付公司做，這都是交易平臺自己定的。即使銀行進來了，客戶可能綁定多家銀行的賬戶，用哪家銀行做結算是客戶決定的。
王鵬虎還介紹了中信銀行最先進的在線融資產品，“在線融資實際上有很多，但不同于B2B里很多在線的假融資，中信提供的融資服務全部在線，在一兩秒時間完成。 ”
不過，王鵬虎也強調，互聯網對商業銀行除了起到積極“攪局”作用，但在激活銀行更為靈活的服務手段的同時，也增加了金融風險。
做金融的“毛細血管”市場
實際上，業內人士普遍認為，電商企業在提供供應鏈金融服務時，相較于銀行，可以更加深入融合行業客戶的業務流程，精確提供綜合服務，而服務也不局限于融資。
阿里招財寶總經理陳志明談到，他們的戰略定位是建立一個互聯網金融生態的開放系統。他表示，小微金服成立之后應堅定不移地走小微路線，“我們不是要替換銀行等市場的金融主動脈，更多做的是‘毛細血管’的市場，最終服務到那些實際上最缺少資金的小企業。”
據介紹，今年4月10號搭建的互聯網定期理財平臺“招財寶”已經跟余額寶以及天鴻基金做了對接，雖然目前屬于嬰兒期，但已有來自超過8100萬的理財客戶通過它直接向金融機構發布的理財產品實現資金的融通。陳志明表示，基于互聯網的特性以及阿里已經積累的豐富客戶數據基礎之上，他們在金融領域的專業價值體現在信息的需求發現和配置方面。他否定了來自市場對“招財寶”進行饑餓營銷的說法，希望跟所有的金融機構合作，把風險識別和管理價值結合起來，“大家做彼此最擅長的事情，從而促進整個市場效率的提升。”陳志明稱。
作為在這場大潮中幸運的參與者，北京融科盛達信息技術有限公司的“融信通”系統在2011年7月份就開始籌備，至2011年年底已經開始實現第一筆的供應鏈金融線上融資。總經理張法明清楚地回憶，“第一次貸款放下來心里很害怕，雖然在B2B領域600萬貸款是很小的數字，但在真正和銀行系統對接的時候，中間的操作環節會非常多，任何一步都可能會產生問題。”他解釋道，一方面，不同的客戶有不同的ERP系統，不同的財務管理系統以及管理模式，銀行操作起來很困難，“銀行不是搞IT的，他不會了解這個ERP怎么做，那個怎么做。而很多核心客戶也并不擅長搞IT，它擅長搞生產和制造，又不擅長搞金融，去對接多家銀行系統的時候，對它來講是很困難的事情，所以需要第三方平臺來提供供應鏈融資服務。他們從技術上會建防火墻，不需要接觸到完全屬于商業機密的數據。”他稱，目前融信通已經做到70多億元的貸款投放，這個數字雖然可以看出“起了個大早，趕了個晚集”，但張法明仍然對未來抱有期待，“供應鏈金融是一片藍海，還有非常大的發展空間。”
事實上，如果在業務流程里不斷有海量數據沉淀下來時，企業可能就具備了作為金融公司的基礎。聯動優勢科技教育公司(簡稱聯動優勢)就是從移動支付加上信息服務一步一步積累數據才走到現今“已累計放款將近10億元”的狀態。從最初傳統的向資金歸集，互聯網上的支付和終端的無線支付等，到提供針對上下游商戶的清結算的金融工具，是聯動優勢在供應鏈金融上的發展方向。聯動優勢副總裁倪敏表示，聯動優勢在于對上游企業提供對核心企業應收賬款的保理服務，提高合作穩定性和合作品質，幫助其在供貨的品質和時效上進行提升，對于下游的渠道是資金歸集、POS收款、預付等問題，可以通過融資擴大有效的業務規模。她表示，作為一家為企業提供綜合服務(包括電子商務、金融信息服務以及一些O2O移動本地應用)，有人認為聯動優勢未來可以作為一個無網點銀行，“當時公司覺得不可能，但現在卻有很大的可能性。有很多事情需要摸著石頭過河，甚至是沒有石頭。在供應鏈上取得每一個節點的共贏，有的時候是水到渠成的事。”
然而，機會以外也潛藏風險。德勤金融服務行業副總監李軍根據對整個新的業態進行研究認為，目前非金融機構和金融機構做的互聯網金融不一樣，“不具可比性”。他稱，銀行系的供應鏈金融更側重在同業界的競爭表現，更注重的是吸引新客戶，增加客戶黏性，同時提供自己的一些增值服務，比如信用卡分期、放貸，利用上下游的關系促進業務的發展，而非金融機構雖然有很強的客戶基礎和信息搜集，特別是大數據交易信息的流動，可以更好地控制風險，但是它們也有自己的缺點，包括缺乏金融從業的經驗，對整個市場的風險把控不到位等。
